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Ethna-AKTIV


    Nachhaltigkeitsbezogene Offenlegungen des Ethna-AKTIV


Der Ethna-AKTIV, unser Flaggschifffonds, ist ein aktiv verwalteter, flexibler Multi-Asset-Fonds. Mit seinem Schwerpunkt auf der Asset-Allokation investiert er seine Fondsmittel in Anleihen, Aktien, Währungen und Rohstoffe.

Performance Beschreibung

Der Ethna-AKTIV, unser Flaggschifffonds, ist ein aktiv verwalteter, flexibler Multi-Asset-Fonds, der unabhängig von Benchmarks gemanagt wird. Mit seinem Schwerpunkt auf der Asset-Allokation investiert der Ethna-AKTIV seine Fondsmittel in Anleihen, Aktien, Währungen und Rohstoffe und hat in dieser Hinsicht die größten Freiheitsgrade unter den Ethna Funds. Im Kern besteht der Fonds aus einem qualitativ hochwertigen Rentenportfolio aus Unternehmens- und Staatsanleihen, in dem die Duration und das Kreditrisiko sehr flexibel und unabhängig von den Anleihen gemanagt werden.

Darüber hinaus kann der Ethna-AKTIV einen Aktienanteil von bis zu 49 % haben. Dieses Exposure wird hauptsächlich durch liquide Futures und börsennotierte Optionen und in geringem Ausmaß durch Einzelaktien abgebildet. Zur weiteren Diversifizierung seines Portfolios kann der Flaggschifffonds der Ethna Funds - Familie auch bis zu 10 % in Gold und/oder andere Rohstoffe investieren.

Top-Down-Ansatz beim Ethna-AKTIV

Das erfahrene Portfoliomanagement Team verwendet einen Top-Down-Ansatz mit einer strikten Analyse der makroökonomischen Entwicklungen und der Finanzmärkte, um zu bestimmen, in welche Anlageklassen, Regionen und Sektoren investiert wird. Zusammen mit dem Einsatz von liquiden Indexderivaten (dynamische Overlay-Strategie) ermöglicht dies den Portfolio Managern die Optimierung des Risiko-/Renditeprofils des Fonds. Innerhalb des oben erwähnten Top-Down-Ansatzes erfolgt die Auswahl der jeweiligen Unternehmensanleihen über eine strikte Bottom-Up Fundamentalanalyse.

Der Ethna-AKTIV als risikokontrolliertes Basisinvestment

Mit seinem flexiblen Multi-Asset-Allokationsansatz ist der Ethna-AKTIV darauf ausgerichtet, sowohl das Kapital zu erhalten als auch attraktive positive Renditen über einen mittelfristigen (3 - 5 Jahre) Anlagehorizont zu erzielen. Der Fonds eignet sich daher als Basisinvestment für Anleger, die einen risikokontrollierten Zugang zu den makroökonomischen Entwicklungen auf den globalen Renten-, Aktien-, Währungs- und Rohstoffmärkten wünschen.

Rechtshinweise: Bei der Anlage in Investmentfonds besteht, wie bei jeder Anlage in Wertpapieren und vergleichbaren Vermögenswerten, das Risiko von Kurs- und Währungsverlusten. Dies hat zur Folge, dass die Preise der Fondsanteile und die Höhe der Erträge schwanken und nicht garantiert werden können. Die Kosten der Fondsanlage beeinflussen das tatsächliche Anlageergebnis. Es kann keine Zusicherung gemacht werden, dass die Ziele der Anlagepolitik erreicht werden. Die allein verbindliche Grundlage für den Anteilserwerb sind die gesetzlichen Verkaufsunterlagen (Wesentlichen Anlegerinformationen, Verkaufsprospekte und Berichte), aus denen Sie die ausführlichen Informationen zu den potenziellen Risiken entnehmen können. Diese Dokumente sind sowohl bei der Verwaltungsgesellschaft ETHENEA Independent Investors S.A. und der Depotbank als auch bei den jeweiligen nationalen Zahl- oder Informationsstellen kostenlos erhältlich. Alle hier veröffentlichten Angaben gelten ausschließlich der Produktbeschreibung, stellen keine Anlageberatung dar und beinhalten kein Angebot des Beratungsvertrages, Auskunftsvertrages oder zum Kauf/Verkauf von Wertpapieren. Der Inhalt ist sorgfältig recherchiert, zusammengestellt und geprüft. Eine Gewähr für die Richtigkeit, Vollständigkeit oder Genauigkeit kann nicht übernommen werden. Bei den Angaben handelt es sich um Vergangenheitsdaten, die keinen Indikator für zukünftige Entwicklungen darstellen. Die Verwaltungs- und Depotbankvergütung sowie alle sonstigen Kosten, die dem Fonds gemäß den Vertragsbestimmungen belastet wurden, sind in der Berechnung enthalten. Die Wertentwicklungsberechnung erfolgt nach der BVI-Methode, d. h. ein Ausgabeaufschlag, Transaktionskosten (wie Ordergebühren und Maklercourtagen) sowie Depot- und andere Verwaltungsgebühren sind in der Berechnung nicht enthalten. Das Anlageergebnis würde unter Berücksichtigung des Ausgabeaufschlages geringer ausfallen. Die angegebenen Wertentwicklungen sind kein verlässlicher Indikator für künftige Wertentwicklungen. © 2021 Morningstar. Alle Rechte vorbehalten. Für die hierin enthaltenen Informationen gilt: (1) Sie sind Eigentum von Morningstar und/oder ihren Datenanbietern, (2) sie dürfen nicht vervielfältigt oder weitergegeben werden, und (3) es wird nicht zugesichert, dass sie richtig, vollständig oder aktuell sind. Morningstar und ihre Datenanbieter haften nicht für Schäden oder Verluste, die aus der Verwendung dieser Informationen entstehen. Von Morningstar Rating in der Vergangenheit erzielte Ergebnisse bieten keine Gewähr für künftige Ergebnisse. Weitere detailliertere Informationen über das Morningstar Rating, auch über seine Methodik, finden Sie auf: https://shareholders.morningstar.com/investor-relations/governance/Compliance--Disclosure/default.aspx