HESPER FUND

Avviso di rischio relativo a un errore nel calcolo del valore patrimoniale netto, in caso di violazioni delle normative vigenti in materia di investimenti e altri errori Il processo di calcolo del valore patrimoniale netto (“NAV”) di un fondo non è una scienza esatta e il risultato di tale calcolo può quindi rappresentare solo la massima approssimazione possibile del valore totale effettivo del Fondo. Di conseguenza, nonostante la massima cura, non si può escludere che si verifichino imprecisioni o errori nel calcolo del NAV. Qualora un’imprecisione e/o un errore nel calcolo del NAV causi un danno agli investitori beneficiari finali (“investitori finali”), tale danno sarà risarcito in conformità alle disposizioni della Circolare CSSF 24/856. Nel caso in cui le quote siano state sottoscritte tramite un intermediario finanziario (ad es. istituti di credito o gestori patrimoniali), i diritti degli investitori finali in relazione ai pagamenti di indennizzo potrebbero essere compromessi. Per gli investitori finali che sottoscrivono quote di (sotto)fondi tramite intermediari finanziari, sussiste quindi il rischio, in caso di calcolo errato del NAV nel senso sopra indicato, di non ricevere alcun indennizzo. Gli investitori finali saranno sempre indennizzati in caso di errore nel calcolo del NAV, in caso di violazioni delle normative di investimento applicabili e di altri errori, in conformità con le disposizioni della Circolare CSSF 24/856. Per quanto riguarda gli investitori finali che non detengono più quote del (sotto)fondo, ma che hanno diritto all’indennizzo e non sono più identificabili, l’indennizzo sarà depositato presso la Caisse de consignation dell’Amministrazione finanziaria lussemburghese. Un calcolo errato del NAV o altri errori possono anche andare a vantaggio degli investitori finali e a carico del Fondo/dei comparti. In questo caso, è a discrezione della Società di gestione o della Società di investimento richiedere un risarcimento agli investitori finali per conto del Fondo/della Società di investimento, a condizione che gli investitori finali siano investitori informati o professionali. La presente comunicazione marketing è destinata esclusivamente a fini informativi. È vietata la trasmissione a persone residenti in paesi in cui il fondo non è autorizzato alla distribuzione, in particolare negli Stati Uniti o a persone statunitensi. Le informazioni non costituiscono un'offerta o una sollecitazione all'acquisto o alla vendita di titoli o strumenti finanziari e non sostituiscono la consulenza personalizzata all'investitore o al prodotto. Non tengono conto degli obiettivi di investimento individuali, della situazione finanziaria o delle esigenze particolari del destinatario. Prima di prendere una decisione di investimento, è necessario leggere attentamente i documenti di vendita vigenti (prospetto, documenti contenenti le informazioni chiave/PRIIPs-KIDs, relazioni semestrali e annuali). Questi documenti sono disponibili in tedesco e in traduzione non ufficiale presso ETHENEA Independent Investors S.A., la banca depositaria, gli agenti di pagamento o informazione nazionali e su www.ethenea.com. I principali termini tecnici sono disponibili nel glossario su www.ethenea.com/glossario/. Informazioni dettagliate su opportunità e rischi dei nostri prodotti sono disponibili nel prospetto vigente. I rendimenti del passato non sono un indicatore affidabile dei rendimenti futuri. Prezzi, valori e rendimenti possono aumentare o diminuire e portare alla perdita totale del capitale investito. Gli investimenti in valute estere sono soggetti a rischi valutari aggiuntivi. Dalle informazioni fornite non si possono derivare impegni o garanzie vincolanti per risultati futuri. Ipotesi e contenuti possono cambiare senza preavviso. La composizione del portafoglio può cambiare in qualsiasi momento. Il presente documento non costituisce una completa informativa sui rischi. La distribuzione del prodotto può comportare remunerazioni a favore della società di gestione, di società collegate o di partner distributivi. Fanno fede le informazioni su remunerazioni e costi contenute nel prospetto vigente. Un elenco degli agenti di pagamento e informazione nazionali, un riepilogo dei diritti degli investitori e informazioni sui rischi di un errato calcolo del valore netto d'inventario sono disponibili su www.ethenea.com/note-legali/. In caso di errore nel calcolo del NAV, l'indennizzo avverrà secondo la Circolare CSSF 24/856; per quote sottoscritte tramite intermediari finanziari, l'indennizzo può essere limitato. Informazioni per gli investitori in Svizzera: Il paese d'origine del fondo d'investimento collettivo è il Lussemburgo. Il rappresentante in Svizzera è IPConcept (Schweiz) AG, Bellerivestrasse 36, CH-8008 Zurigo. L'agente di pagamento in Svizzera è DZ PRIVATBANK (Schweiz) AG, Bellerivestrasse 36, CH-8008 Zurigo. Il prospetto, i documenti contenenti le informazioni chiave (PRIIPs-KIDs), lo statuto e le relazioni annuali e semestrali possono essere ottenuti gratuitamente dal rappresentante. Informazioni per gli investitori in Belgio: Il prospetto, i documenti contenenti le informazioni chiave (PRIIPs-KIDs), le relazioni annuali e semestrali del comparto sono disponibili gratuitamente in tedesco su richiesta presso ETHENEA Independent Investors S.A., 16, rue Gabriel Lippmann, 5365 Munsbach, Lussemburgo e presso il rappresentante: DZ PRIVATBANK AG, Niederlassung Luxemburg, 4, rue Thomas Edison, L-1445 Strassen, Lussemburgo. Nonostante la massima cura, non si garantisce l'esattezza, la completezza o l'attualità delle informazioni. Fanno fede esclusivamente i documenti originali in tedesco; le traduzioni sono solo a scopo informativo. L'utilizzo di formati pubblicitari digitali è a proprio rischio; la società di gestione non si assume alcuna responsabilità per malfunzionamenti tecnici o violazioni della protezione dei dati da parte di fornitori di informazioni esterni. L'utilizzo è consentita solo nei paesi in cui è legalmente permessa. Tutti i contenuti sono protetti da copyright. Qualsiasi riproduzione, distribuzione o pubblicazione, totale o parziale, è consentita solo previo consenso scritto della società di gestione. Copyright © ETHENEA Independent Investors S.A. (2026). Tutti i diritti riservati.